Để có thể tồn tại trong thị trường chứng khoán, bất kể nhà đầu tư nào cũng cẩn thận trau chuốt cho mình những kiến thức tinh túy của đầu tư chứng khoán. Và một trong số đó không thể thiếu bước quản lý danh mục đầu tư chứng khoán. Biết cách quản lý danh mục sẽ giúp bạn tối đa hóa lợi nhuận và tránh những rủi ro bất ngờ. Bài viết này sẽ giúp các bạn có thêm hiểu biết về quản lý danh mục đầu tư chứng khoán và cách để đạt hiệu quả tốt nhất.
Bạn đã biết cách quản lý danh mục đầu tư trong chứng khoán?
Quản lý danh mục đầu tư chứng khoán là gì?
Quản lý danh mục đầu tư là một nghiệp vụ quan trọng trong đầu tư chứng khoán, là công cụ hữu ích để hạn chế rủi ro và tối đa hóa lợi nhuận. Nếu muốn đầu tư chứng khoán âu dài và có lợi nhuận an toàn, tỷ lệ rủi ro thấp thì các nhà đầu tư cần phải lập một hệ thống danh mục đầu tư hợp lý và hiệu quả. Quản lý danh mục đầu tư đòi hỏi các nhà giao dịch cần có kỹ năng tìm kiếm và cân nhắc điểm mạnh, điểm yếu, cơ hội và rủi ro đối với mọi khoản đầu tư. Vì vậy, quản lý danh mục đầu tư trong chứng khoán sẽ đóng vai trò quan trọng trong việc quyết định khả năng sinh lời của các nhà đầu tư.
Quản lý danh mục đầu tư chứng khoán là gì?
Vì sao cần quản lý danh mục đầu tư chứng khoán?
Thứ nhất, đa dạng hóa danh mục đầu tư trong chứng khoán là nhu cầu của người đầu tư, vẫn có trường hợp giá của mọi chứng khoán được định giá đúng nhưng chứa đựng rủi ro và những rủi ro này có thể san sẻ thông qua việc đa dạng hóa danh mục đầu tư.
Thứ hai, lựa chọn danh mục đầu tư trong chứng khoán phải tính đến sự ảnh hưởng của thuế. Khi nhà đầu tư phải chịu mức thuế cao thương không muốn trong danh mục đầu tư của mình có những chứng khoán giống trong danh mục đầu tư của những người chịu thuế thấp.
Thứ ba, quản lý danh mục đầu tư trong chứng khoán là cần thiết vì liên quan đến lứa tuổi của khách hàng đầu tư. Mỗi nhà đầu tư có độ tuổi khác nhau sẽ có nhu cầu riêng trong chính sách đầu tư của mình, trong lựa chọn danh mục đầu tư vfa liên quan đến rủi ro của nó. Thông thường những người cao tuổi thích đầu tư vào những chứng khoán có độ an toàn cao. Còn giới trẻ hay tầm trung thì lại ưa mạo hiểm, tuy có độ rủi ro cao nhưng kỳ vọng sinh ra mức lợi nhuận cao hơn trông thấy.
Phương pháp quản lý danh mục đầu tư
- Quản lý danh mục đầu tư chủ động
Là sử dụng yếu tố con người (nhà quản lý, nhóm quản lý,…) chủ động tham gia vào quản lý danh mục đầu tư. Dựa vào báo cáo phân tích, dự báo, phán đoán và kinh nghiệm của người quản lý danh mục đầu tư hoặc một đội ngũ quản lý để quyết định mua hay bán một cổ phiếu.
Phương pháp này nhằm chủ động tìm kiếm những cơ hội mang lại tỷ suất lợi nhuận cao hơn so với hình thức thụ động.
- Quản lý danh mục đầu tư thụ động
Đây là phương pháp được biết đến là đầu tư theo chỉ số. Là việc tạo dựng một danh mục đầu tư được đa dạng hóa để tích lũy lợi nhuận, hạn chế rủi ro và tối thiểu các khoản phí.
Việc lập danh mục đầu tư thông qua chứng chỉ quỹ là một cách tuyệt vời để có được sự đa dạng hóa. Các chứng chỉ quỹ phân tán rủi ro rộng rãi bằng việc nắm giữ tất cả hoặc cổ phiếu đại diện, tránh việc liên tục mua và bán chứng khoán. Nhờ đó, các phí và chi phí hoạt động thấp hơn so với cách quản lý chủ động.
Phương pháp quản lý danh mục đầu tư thụ động không tìm cách kiếm lời từ biến động giá ngắn hạn hoặc thời điểm thị trường. Giả định của phương pháp này là thị trường tích cực kéo theo lợi nhuận đi lên theo thời gian.
Quy trình quản lý danh mục đầu tư trong chứng khoán
Quản lý danh mục đầu tư chứng khoán hiệu quả
Bước 1: Xác định mục tiêu. Xác định rõ mức độ rủi ro có thể chấp nhận được của chủ đầu tư và mức độ lợi nhuận mong đợi tương thích với mức độ rủi ro của nó.
Bước 2: Xây dựng chiến lược phù hợp với mục tiêu bao gồm việc lập các tiêu chuẩn và phân bổ đầu tư.
Bước 3: Giám sát theo dõi những diễn biến giá cả tương đối của chứng khoán trên thị trường, cả mức độ rủi ro và lợi nhuận mong đợi.
Bước 4: Điều chỉnh danh mục đầu tư phù hợp với diễn biến của thị trường và mục tiêu của người đầu tư.
Lưu ý: Danh mục đầu tư được viết ra bằng văn bản và có sự cam kết của nhà đầu tư. Điều này vô cùng quan trọng vì để đảm bảo tính nhất quán, không xét lại theo tính ngẫu hứng, không phụ thuộc vào quan điểm ngắn hạn của chủ đầu tư.
Có thể thấy, khi đầu tư chứng khoán, quản lý danh mục đầu tư là điều vô cùng cần thiết và quan trọng. Người đầu tư nên có kiến thức và cẩn trọng trong công việc này. Hy vọng, qua bài viết này đã giúp các bạn phần nào hiểu hơn về quản lý danh mục đầu tư trong chứng khoán và quản lý nó một cách hiệu quả.
Xin chào. Tôi là Yến Stock – Chuyên gia Đầu tư và Chứng khoán tại XMX Việt Nam